2.4.3　助贷

助贷的基本定义是通过自有系统或渠道筛选目标客群，完成自有风控流程后，将优质的客户输送给银行等机构终审，再完成发放贷款的业务模式。助贷机构一般为持有网络小贷牌照或者非持牌的互联网公司、金融科技公司等。

助贷业务的核心是协同处理好客户流、资金流、风险控制3个方面。根据助贷机构主要参与和承担角色划分，助贷业务模式可以对应分为客户支持型助贷、资金支持型助贷和风控支持型助贷等多种模式。这些模式中通常还会引入第三方担保，如信用保险机构或融资担保公司进行担保和增信，进一步缓释金融机构承担的贷款风险。

在业务流程中，助贷机构仅限于提供导流、身份审核、初步风控、贷后管理等部分或全部环节，并且对借款资料的真实性和完整性承担管理职责，主要靠收取平台费用等相关服务费用盈利。而金融机构是贷款业务的放贷主体，主要职责除了提供资金，还需要把控整个流程的风险管理，包括贷前调查、贷中审核和贷后管理工作。与联合放贷模式类似，金融机构需具备开展互联网金融业务的风控能力，并且信贷链条中的核心风控环节不能外包给第三方公司。

1.交易结构

金融机构挑选助贷机构主要以股东背景、风控能力、资产规模、资产定价和资产质量为考量因素。助贷机构核心要解决金融机构客户规模小和风控能力不足的问题。在业务开展过程中，助贷机构可以参与到金融机构贷前、贷中和贷后的风控管理中，如贷前负责获客、数据收集、授信决策和风险管理模型构建，贷后负责或协助贷后管理、风险监测、贷后催收等。授信决策最终由金融机构给出，即风控管理的主导权掌握在金融机构手中，助贷机构起辅助作用。助贷业务交易结构如图2-13所示。

在贷前环节，助贷机构负责获客，通过积累的历史数据和客户行为数据，向第三方数据公司查询客户名单等数据，了解客户信用评级和画像等。助贷机构将通过审核的客户再发给金融机构走内控流程。

在贷中环节，助贷机构给予金融机构开展风险监控、定价、提额、冻结等工作支持，对已经授信的客户做放款前审核。

在贷后环节，助贷机构协助金融机构进行贷后管理，包括风险监测、催收、逾期、代偿等工作，以降低贷后管理成本、提高贷后管理效率。

2.业务剖析

助贷业务是一个比较笼统的概念，实质是指第三方机构发挥自身的场景、数据、风控和科技等优势，协助金融机构进行客户筛选、信用评估、风险管控和贷后催收等工作，提高信贷服务的质量。近几年，助贷业务在互联网消费金融发展过程中起到了促进科技与金融融合、构建多层次广覆盖的信贷体系等积极作用。

图2-13　助贷业务交易结构

在行业的快速发展过程中，助贷业务在监管合规、客户数据安全保护等方面暴露出很多风险，如套路贷、暴力催收、客户数据收集不规范等问题。

在监管方面，助贷模式缺乏明确的政策指导和监管措施，可能会造成风险隐患的不断累积。

各类助贷机构的风控水平差异较大。风控环节薄弱的助贷机构容易将风险放大并转移至资金端，造成系统性金融风险。一些合作由助贷机构交纳保证金和引入担保机构对不良贷款进行兜底，但担保机构对风控能否做到实质的把控，一旦助贷机构倒闭或者产生大量不良贷款，担保机构能否全额赔付，这些都是未知的。如2019年11月11日，美利金融遭警方突击检查，业务暂停期间产生了大量资产逾期，与美利金融有助贷合作的金融机构资产无法正常逾期代偿，这类助贷平台后续可能会产生大量不良资产。因此，我们需要考虑如何规避助贷业务的各类风险。